Рынок финансовой аренды демонстрирует признаки восстановительного роста. Анализ работы лизинговых организаций за I полугодие 2017 г., проведенный Ассоциацией лизингодателей Беларуси на основании данных Национального банка, позволил выявить позитивные тенденции развития рынка в текущем году.

Сергей ШИМАНОВИЧИнвестиционный спрос оживает

По состоянию на 30.06.2017 г. в Реестр лизинговых организаций Беларуси было включено 97 субъектов хозяйствования. Из них лизинговая деятельность являлась основным видом деятельности для 77 организаций.

Совокупный объем портфеля лизинговых организаций Беларуси составил 2 377 157 751 бел. руб. Это на 3,2% больше, чем на 01.01.2017 г. Всего в данный период действовало 296 758 договоров, что на 70,9% превышает аналогичный показатель на начало года. При этом в сегменте договоров лизинга, заключенных с субъектами хозяйствования, лизинговый портфель составил 2 155 332 481 бел. руб., что на 1,7% больше, чем на 01.01.2017 г. Наряду с ростом совокупного объема лизингового портфеля произошло его увеличение и в части договоров, заключенных с физическими лицами. В сумме такие договоры составили 221 825 270 бел. руб. (9,33% от совокупного размера лизингового портфеля), что на 20,8% больше, чем на 01.01.2017 г. Всего в этот период действовало 270 173 договоров, что на 83,5% больше, чем в начале года.

Приведенные данные свидетельствуют о ряде важных трендов:

  • - о восстановлении роста размера лизингового портфеля в целом по отрасли, в том числе в сегменте инвестиционного лизинга (договоры лизинга, заключенные с субъектами хозяйствования). Напомним, что по итогам 1-го квартала 2017 г. лизинговый портфель в данном сегменте был меньше, чем на начало года;
  • - о сохраняющемся и довольно существенном росте в сегменте потребительского лизинга (договоры лизинга, заключенные с физическими лицами);
  • - о наметившейся стабилизации удельного веса потребительского лизинга в совокупном лизинговом портфеле.

Можно отметить, что в сегменте договоров международного лизинга также произошло увеличение размера лизингового портфеля, который достиг 71 466 640 бел. руб. (3,01% от совокупного размера лизингового портфеля - 88 договоров). Тем не менее, это на 4 850 076 бел. руб. (на 6,4%) меньше, чем на 01.01.2017 г.

Для сравнения: по состоянию на 30.06.2016 г. эти показатели по инвестиционному и потребительскому лизингу составляли соответственно 34,5% и 107,1% к совокупному значению за 2015 г. Новые данные свидетельствуют о более высоких темпах роста лизинговой отрасли в текущем году в сегменте инвестиционного лизинга и снижении до уровня 2016 г. - в сегменте потребительского лизинга. Последнее может свидетельствовать о постепенном насыщении рынка конкурентоспособными предложениями со стороны лизинговых организаций и о возросшей активности банков, осуществляющих потребительское кредитование населения, что вызвано как снижением процентных ставок по кредитам для населения, так и упрощением процедуры их получения.

Рост количества договоров, заключаемых с субъектами хозяйствования, подтверждает наметившиеся положительные сдвиги в экономике страны и как следствие - рост хозяйственной активности белорусских предприятий, более активно обновляющих свои основные фонды. Уменьшается также потребность субъектов хозяйствования в пополнении оборотных средств посредством механизма лизинга, о чем говорит заметно снизившийся удельный вес договоров возвратного лизинга - всего 7% от суммы заключенных договоров. По состоянию на 31.12.2016 г. этот показатель составлял 10,4%.

Доля просрочки снижается

Традиционно основными сегментами, в которых заключались договоры лизинга, являлись недвижимость, производственно-технические машины и оборудование, транспорт и иные предметы лизинга (в значительной части - предметы длительного пользования, приобретаемые населением).

Лизинговый портфель: количество и качество

Недвижимость. Здесь объем нового бизнеса составил 32 797 615 бел. руб. (6,02% от общей суммы переданных предметов лизинга), или 171 договор (64,4% к совокупному значению 2016 г.). В основном такие договоры заключались с субъектами хозяйствования. По-прежнему наблюдается весьма незначительная активность лизинговых операторов в сфере жилой недвижимости. За I полугодие было заключено всего чуть более 40 договоров лизинга по передаче гражданам жилых помещений.

В сегменте производственно-технических машин и оборудования: объем нового бизнеса составил 212 135 426 бел. руб. (38,91% от общего объема переданного имущества). Был заключен 8 631 договор (105,9% к 2016 г.), что однозначно свидетельствует о существенном росте активности субъектов хозяйствования в сфере производства и оказания услуг. Транспортные средства, переданные в лизинг, оцениваются в 224 268 628 бел. руб. (41,13% рынка) - 4 557 договоров, или 52,9% к совокупному значению 2016 г. Иные предметы лизинга - 76 008 339 бел. руб. (13,94%). Сохраняющиеся большие темпы роста в данном сегменте по-прежнему обусловлены высоким потребительским спросом населения на предметы длительного пользования, приобретаемые на условиях лизинга.

Можно добавить, что по итогам 2016 г. рыночные доли в этих сегментах составляли соответственно: 6,7%, 26,5, 56 и 10,8%.

Стоит добавить, что одновременно с положительными тенденциями в развитии отрасли в I полугодии текущего года наметился тренд к уменьшению сроков лизинга по вновь заключаемым договорам. Это может свидетельствовать о неготовности как лизингодателей, так и лизингополучателей к долгосрочным инвестициям, что вполне объяснимо в условиях сохраняющейся экономической неопределенности в Беларуси. Можно также отметить уменьшение объема просроченных лизинговых  платежей: 1,45% от общей суммы (по итогам 2016 г. этот показатель составлял 3,27%), что однозначно говорит об улучшении качества портфеля лизинговых организаций страны и сохраняющейся устойчивости отрасли в целом.

Высокими остаются уровень проникновения иностранных инвестиций в лизинговую отрасль Беларуси и ее привлекательность для иностранных инвестиций. На рынке работает 5 крупных лизинговых организаций с иностранным капиталом.

По-прежнему весьма незначительна доля договоров оперативного лизинга (0,025% от совокупного размера портфеля лизинговых организаций Беларуси), что говорит о полной неразвитости данного сегмента в стране и обусловлено существующими законодательными ограничениями.

Эти данные свидетельствуют о начале восстановления рынка лизинга в Беларуси по сравнению с прошлым годом и значительно более высоких темпах роста нового бизнеса в текущем году. Сохранение этой тенденции во II полугодии может позволить отрасли по итогам года выйти на результаты, значительно превышающие показатели 2016 г.

Сергей ШИМАНОВИЧ, директор Ассоциации лизингодателей Беларуси